Finanzmärkte sind nicht leicht zu verstehen. Ein komplexes Labyrinth von Optionen lässt viele Individuen verwirrt über die besten Orte, um ihr Geld zu setzen, wenn sie die Mühe, darüber zu denken, es überall, aber die Bank denken. Das gilt besonders für unerfahrene Investoren. Getting Started ist hier, um Ihnen zu helfen, zu lernen, Ihnen zu helfen, mehr mit Ihrem Geld zu tun, egal, Ihr Niveau der Erfahrung. Unser Leitfaden führt Sie durch die Grundlagen der Investition in Aktien, Anleihen, Investmentfonds, Exchange Traded Funds und in die exotischen Bereiche der Optionen, Futures und andere anspruchsvolle Instrumente, wenn Sie interessiert sind. Wenn es um Investitionen geht, wie zu kaufen ist oft wichtiger als was zu kaufen. Investieren ist riskant - das ist die Natur der Märkte. Sie können dieses Risiko nicht beseitigen, aber Sie können ein proaktiver Investor sein, der fundierte Entscheidungen trifft. Kaufen Sie intelligent erlaubt Ihnen einen Rand der Sicherheit, ein Kissen, falls Fälle gegen Sie gehen. In unserem Getting Started-Leitfaden erzählen Sie, worauf Sie achten müssen - und genauso wichtig, worauf Sie achten sollten - bei der Recherche verschiedener Investitionen. Nun zeigen Ihnen, wie Sie richtig kaufen, vermeiden Betrügereien, minimieren das Risiko und maximieren die Chancen, dass youll Ihre Spar-Ziele erreichen. Wir sagen nicht, was zu kaufen. Es gibt viele Ressourcen auf MarketWatch und den Rest der Wall Street Journal Digital Network, um Ihnen zu helfen. Wir bieten wertvolle Tipps für den Kauf intelligenter, besser und billiger, so dass Sie die Freiheit, Ihre eigene Investition Persönlichkeit folgen - Ihre Beziehung mit Geld ist etwas, das Sie über sich selbst zu erkennen - eine, die ändern und wachsen kann im Laufe der Zeit. Finden Sie einen Ansatz, der Ihre Denkweise spiegelt, sagt John Buckingham, Redakteur des Prudent Speculator, ein Top-Performance-Newsletter. Die meisten Investoren am Ende nicht wirklich nach anybodys Strategie und nur Cherry-Kommissionierung Ideen erhalten sie aus einer Vielzahl von Quellen. Was Sie tun müssen, ist mit ihm haften. Sie brauchen fünf Jahre, wenn nicht 10, um eine Strategie zu beweisen. Copyright copy 2016 MarketWatch, Inc. Alle Rechte vorbehalten. Durch die Nutzung dieser Website erklären Sie sich mit den Nutzungsbedingungen einverstanden. Datenschutzbestimmungen und Cookies. Intraday Daten von SIX Financial Information bereitgestellt und unterliegen den Nutzungsbedingungen. Historische und aktuelle Tagesenddaten von SIX Financial Information. Intraday-Daten verzögert pro Umtauschbedarf. SP / Dow Jones Indizes (SM) von Dow Jones Company, Inc. Alle Angebote sind in lokaler Börse. Echtzeit letzte Verkaufsdaten von NASDAQ zur Verfügung gestellt. Mehr Informationen über NASDAQ gehandelte Symbole und ihre aktuelle finanzielle Situation. Intraday-Daten verzögert 15 Minuten für Nasdaq, und 20 Minuten für andere Börsen. SP / Dow Jones Indizes (SM) von Dow Jones Company, Inc. SEHK Intraday-Daten werden von SIX Financial Information zur Verfügung gestellt und sind mindestens 60 Minuten verzögert. Alle Anführungszeichen sind in der lokalen Austauschzeit. MarketWatch Top StoriesThe Unterschied zwischen Optionen und Futures Seine anspruchsvolle genug, um die meisten normalen Investoren zu bekommen, um von ihrem Geld in 401 (k) s, um einzelne Aktien zu kaufen. Nicht nur die Preise der letzteren schwanken mehr, sondern die Investition in einzelne Bestände bedeutet, sich von der kollektiven Weisheit und Bewegungen des Marktes abzukoppeln. Wenn Sie 5 verlieren in einem Investmentfonds, hey, thems die Pausen. Verlieren Sie 40 auf einer Aktie, und es machen Sie Ihre Entscheidung, die Aktie in den ersten Platz kaufen, dann verkaufen in einer Panik, dann schäflich kaufen in einem Investmentfonds mit dem, was übrig ist. Aber Millionen von Menschen investieren in Einzelaktien erfolgreich, wobei die Zeit, um durch Abschlüsse zu sichten. Wert erkennen und dann geduldig sein. Für diejenigen, die tatsächlich verstehen, wie man in Aktien den richtigen Weg zu investieren, seine einzige natürliche wollen mehr erfahren. Und von Leverage profitieren. Wie üblich ist der Markt dank der Erfindung von Optionen und Futures einen Schritt voraus. Die aus Stammaktien und Rohstoffen stammen und die Anleger locken können, indem sie das Potenzial für eine hohe Rendite bieten. Eine Option ist ein Vertrag, der einen Preis festlegt, den Sie zu einem späteren Zeitpunkt entweder kaufen oder verkaufen können. Optionen zum Kauf einer Aktie (Call-Optionen oder einfach Anrufe) unterscheiden sich so stark von Optionen, eine Aktie (Put-Optionen oder Puts) zu verkaufen, dass sie jeweils ihre eigene Erklärung verdienen. Ein Anruf ist das Recht, eine Aktie zu einem bestimmten Preis während eines bestimmten Zeitraums auf der Straße zu kaufen, unabhängig davon, was die Aktie geschieht, um zu diesem Zeitpunkt zu handeln. So gibt es beispielsweise Optionen für den Bestand XYZ, wobei jede Option es erlaubt, einen Anteil von XYZ bei 100 zu kaufen. Wenn XYZ dann zu einem beliebigen Zeitpunkt, bevor er ausläuft (unter der Annahme seiner amerikanischen Option), handeln kann, können Sie kaufen Aktien für 100, dann verkaufen sie jeweils für einen Gewinn von 20. Das Recht, dies zu tun, kommt mit einem Preis, natürlich, und wenn Sie diese Optionen heute kaufen wollten, könnten sie für 4 pro Stück oder so zu verkaufen. Einige kleine Bruchteil der Aktien Preis. Was, wenn XYZ für weniger als 100 durch die Zeit, die Sie ausüben können die Optionen Nun, genau das, was Sie denken: Ihre Optionen sind wertlos, und Sie können Ihr Geld, und Sie können entweder wieder versuchen oder gehen zurück in die Welt der Investmentfonds kriechen . Wie für einen Put. Können Sie vermutlich vermuten, dass es das Recht, XYZ zu einem vorher festgelegten Preis zu einem späteren Zeitpunkt zu verkaufen vermittelt. Mit anderen Worten, youre hoffen (oder zumindest nicht ausflippen, dass) der Aktienkurs fallen wird. Wenn Sie eine Put besitzen, die Ihnen erlaubt, XYZ zu 100 zu verkaufen, und XYZs Preis fällt auf 80, bevor die Option abläuft, youll Gewinn 20 (ignoriert Prämie bezahlt) aus dem Handel der Option. Puts sind eine Form der Versicherung, sparen Sie von der Aussicht auf katastrophalen Verlust. Wenn XYZ geschieht, um für mehr als 100 zu handeln, bis der Put reift, seine keine Haut weg von Ihrer Nase. Sie müssen nicht Optionen ausüben. Das ist, warum theyre genannt Optionen. Stattdessen können Sie sich freuen in der Erkenntnis, dass Ihr Lager schätzte, hoffentlich durch mehr als den Preis der Put. So was ist eine Zukunft Mehr formell ein Futures-Vertrag, eine Zukunft ist ein Vertrag zu verkaufen / kaufen eine Ware zu einem späteren Zeitpunkt, zu einem Preis im Voraus gut vereinbart. Wie Optionen, Futures sind eine Form der Versicherung. Der Käufer einer Zukunft würde lieber den Vogel in die Hand nehmen mit einem Preis, der heute garantiert ist, anstatt die Möglichkeit von zwei (oder null) im Busch später. Futures entstanden in der Landwirtschaft. Sagen Durum historisch Trades für rund 7 ein Scheffel. Youre a durum farmer, und Sie können sich erinnern, vor ein paar Jahren, wenn die untere fiel aus dem Markt und der Preis fiel auf 5. Fürchtend, dass dies wieder passieren, finden Sie einen Makler, der verspricht, Ihre gesamte Ernte kaufen, sobald es kommt In, für 6,75 ein Scheffel. Welches nicht groß ist, aber möglicherweise youll gerne nehmen das Angebot für Furcht vor einem anderen großen Preisrückgang. (Wenn es Sie kostet, sagen wir, 5,25 zu jedem Bushel-Äquivalent zu pflanzen, dann die Zustimmung zum 6.75 Futures-Preis könnte auch sparen Sie aus Konkurs.) Von der Broker-Perspektive ist die Idee, in den Preis zu sperren, wenn die Preise steigen Über dem historischen Durchschnitt. Wenn die Nachfrage nach Durum bis zu dem Punkt ansteigt, wo die Bauern 8 oder 9 einen Scheffel berechnen können, wird der Makler profitieren, sobald der Futures-Kontrakt geschlossen ist und er kann den Weizen verkaufen, den er für unter-Marktpreise gekauft hat. Sollte der Preis fallen, wird der Makler Geld verlieren. Der Landwirt überträgt das Risiko an den Broker und schützt sich gleichzeitig vor niedrigen Preisen, während er die Chance auf hohe Gewinnaussichten ausgibt. Seit ihrer bukolischen Herkunft haben Futures immer mehr Sektoren der Wirtschaft umfasst. Erste Energie (z. B. Öl und Gas), dann Edelmetalle. Futurespreise für Erdgas für ein paar Monate können daher um 1-2 von den aktuellen Preisen abweichen. Genug, um einen großen Unterschied zu beiden Verkäufer und Käufer, wenn die Margen sind klein. In den letzten Jahren wurden Futures sogar mit solchen immateriellen Wertpapieren wie Währungen und Aktienindizes assoziiert. Wette, dass ein Euro wert sein wird, so viele Dollar, unterschätzen von ein paar Cent, und es kann bedeuten, Millionen an die untere Zeile ohne risikofreien Landwirte oder Kupfer Bergmann zu beschäftigen. Der Futures-Markt ist von einer konservativen Versicherungsbörse zu etwas ähnlicherem Baccarat-Tisch gegangen. Der andere Unterschied zwischen Futures und Optionen ist, dass eine Zukunft richtig und verpflichtend ist. Wenn die Zeit gekommen ist, sind Sie gesetzlich verpflichtet, die zugrunde liegende Ware zu verkaufen oder zu kaufen. Die Belichtung kann staggering sein. Miscalculate auf einem Futures-Kontrakt-Angebot 6.75 ein Scheffel nur um den Preis fallen unter einen Dollar und es kann ein Makler zu wischen. Es sollte an dieser Stelle klar sein, dass weder Optionen noch Futures-Investitionen für den Neophyten sind. Aber während beide das Risiko von Nachteil haben, haben Optionen investieren weniger. Ein Optionsanleger ist nie verpflichtet, mehr als den Preis der Option zu verlieren. Darüber hinaus ist ein Futures-Investor in der Regel auf eine große, institutionelle Skala. Als Einzelperson, wird es hart sein, für Sie zu einem West Texas intermediären Rohöl-Lieferanten bereit, um Ihnen sein Angebot sofort zu finden. Die meisten Futures-Investitionen ist also mit den Diensten eines etablierten Broker oder Wall Street Firma, die in der Konstruktion solcher Angebote spezialisiert ist. Inzwischen Optionen investieren oft erfordert nichts mehr auf Ihrer Seite als die wenigen Dollar benötigt, um die Optionen zu kaufen. Die noch durch eine Firma getan wird, aber es ist viel einfacher für einen einzelnen Anleger zu finden, zugrunde liegenden Aktien als zu finden, Agrar-oder Energie-Rohstoffe. Optionen und Futures sind riskant. Dann wieder, so lebt auf diesem Planeten. Eine nachdenkliche und anspruchsvolle Investor kann von fortgeschrittenen Investitionen profitieren, aber nicht, bevor Sie viel Forschung, und das Verständnis mehr grundlegende Investitionen Konzepte zurück zu front. Stock Futures vs Stock Options Stock-Futures und Aktienoptionen sind deadline-basierte Vereinbarungen zwischen Kauf und Verkauf von Parteien über Einem zugrunde liegenden Vermögenswert. Die in beiden Fällen Aktien von Aktien sind. Beide Verträge bieten Investoren strategische Chancen, Geld zu verdienen und bestehende Investitionen abzusichern. (Verwandte: Wählen Sie die richtigen Optionen für den Handel in sechs einfachen Schritten.) Die beiden Handelswerkzeuge sind sehr unterschiedlich, aber viele Erste und Anfänger Investoren können leicht durch die Terminologie verwechselt werden. Bevor ein Anleger beschließen kann, entweder Futures oder Optionen zu handeln, müssen sie die vier primären Unterschiede zwischen Aktien-Futures und Aktienoptionen verstehen. 1. Vertragsprämien Wenn Käufer von Call - und Put-Optionen ein Derivat kaufen. Sie zahlen eine einmalige Gebühr genannt eine Prämie. Unterdessen sammeln Verkäufer von Anruf-und Put-Optionen eine Prämie. Der Wert der Kontrakte zerfällt, wenn sich das Settlement-Datum nähert. Allerdings steigt der Premium-Preis und fällt, so dass Benutzer ihre Anrufe zu verkaufen und setzt einen Gewinn vor dem Ablaufdatum. Diejenigen, die Optionen verkaufen können Kaufoptionen kaufen, um die Größe ihrer Position als gut zu decken. Aktien-Futures können entweder auf Single Stocks (SSFs) erworben werden oder sich auf die breitere Performance eines Index wie der SampP 500 konzentrieren. Bei Aktien-Futures zahlt der Käufer jedoch etwas anderes als eine Vertragsprämie am Kaufort. Kaufende Parteien zahlen etwas bekannt als Anfangsspanne, die ein Prozentsatz des Preises für die Aktien bezahlt werden. 2. Finanzielle Verbindlichkeiten Wenn jemand eine Aktienoption kauft. Die einzige finanzielle Verbindlichkeit ist die Kosten der Prämie zum Zeitpunkt des Kaufs des Vertrages. Allerdings, wenn ein Verkäufer eröffnet Put-Optionen für den Kauf, sind sie einer maximalen Haftung auf die Aktien zugrunde liegenden Preis ausgesetzt. Wenn eine Put-Option dem Käufer das Recht gibt, die Aktie zu 50 pro Aktie zu veräußern, aber die Aktie auf 10 zu fallen, muss die Person, die den Vertrag eingeleitet hat, die Aktie für den Wert des Vertrags oder 50 pro Aktie kaufen. Futures-Kontrakte bieten jedoch eine maximale Haftung sowohl für den Käufer als auch für den Verkäufer der Vereinbarung. Da der zugrunde liegende Aktienkurs sich entweder gegen den Käufer oder den Verkäufer verlagert, können die Parteien verpflichtet sein, zusätzliches Kapital in ihre Handelskonten einzubringen, um tägliche Verpflichtungen zu erfüllen. 3. Käufer - und Verkäuferverpflichtungen zum Zeitpunkt des Verfalls Diejenigen, die Kauf - oder Verkaufsoptionen erwerben, erhalten das Recht, eine Aktie zu einem bestimmten Basispreis zu kaufen oder zu verkaufen. Sie sind jedoch nicht zur Ausübung der Option zum Zeitpunkt des Vertragsabschlusses verpflichtet. Investoren nur Verträge, wenn sie im Geld sind. Wenn die Option aus dem Geld ist. Ist der Vertragskäufer nicht verpflichtet, die Aktie zu erwerben. Käufer von Futures-Kontrakten sind verpflichtet, den zugrunde liegenden Bestand vom Verkäufer dieses Vertrages bei Verfall zu kaufen, unabhängig davon, was der Kurs des Basiswerts ist. Der Futures-Kontrakt fordert den Kauf der Aktie zu 100, aber die zugrunde liegende Aktie wird zum Zeitpunkt des Vertragsablaufs bei 80 bewertet, muss der Käufer zum vereinbarten Preis kaufen. Dennoch ist es sehr selten, dass Aktien-Futures bis zum Ablaufdatum gehalten werden. 4. Investitionsflexibilität Aktienoptionen bieten den Anlegern sowohl das Recht, eine Aktie (nicht aber die Verpflichtung) zu kaufen, als auch das Recht, dieselbe Aktie (nicht aber die Verpflichtung) über Anrufe und Puts zu verkaufen. Aber Aktienoptionen bieten auch Investoren eine breite Palette von flexiblen Strategien nicht verfügbar durch Futures-Handel. Jede Strategie bietet unterschiedliche Gewinnpotenziale für Investoren und Spekulanten. Für eine vollständige Aufteilung dieser Möglichkeiten, besuchen Sie bitte hier. Aktien-Futures auf der anderen Seite bieten sehr wenig Flexibilität, sobald ein Vertrag eröffnet wird. Wie erwähnt, kaufen Investoren das Recht und die Verpflichtung zur Erfüllung, sobald eine Position eröffnet wird. Sollte ich Trade Futures von Optionen Ob ein Händler entscheidet sich für Stand-alone-Optionen, Aktien-Futures oder eine Kombination aus beiden erfordert eine Bewertung der individuellen Erwartungen und Investitionen Ziele. Eine der ersten Fragen, die ein Investor fragen muss, ist, wie viel Risiko sie bereit sind, in ihren Anlagestrategien zu übernehmen. Option Handel bietet weniger im Voraus Risiko für Käufer angesichts mangelnder Verpflichtung zur Ausübung des Vertrages. Dies bietet einen konservativeren Ansatz, vor allem, wenn Händler eine Reihe von zusätzlichen Strategien wie Bull Call und Put Spreads verwenden, um die Chancen des Handelserfolgs auf lange Sicht zu verbessern.
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